Que signifie un ratio cours/bénéfice négatif ?
Un ratio P/E négatif signifiel'entreprise a des bénéfices négatifs ou perd de l'argent. Même les entreprises les mieux établies connaissent des périodes d'indisponibilité, qui peuvent être dues à des facteurs environnementaux qui échappent au contrôle de l'entreprise.
Le ratio P/E indique aux investisseurs combien d'actions ordinaires rapportent par dollar de bénéfice. En général, si une entreprise a un ratio P/E élevé, cela indique que la valorisation des actions est chère, tandis qu'un faible ratio P/E peut signifier que l'action est bon marché. Si le ratio P/E est négatif, alorscela signifie souvent que l'entreprise perd de l'argent.
Un ratio P/E négatif indique que l'action peut être sous-évaluéeou qu'il y a une offre excédentaire d'actions sur le marché qui fait perdre confiance aux investisseurs.
Qu'est-ce que le ratio cours/bénéfice (P/E) ? Le ratio cours/bénéfice estle ratio d'évaluation d'une entreprise qui mesure le cours actuel de son action par rapport à son bénéfice par action (EPS). Le ratio cours/bénéfices est aussi parfois appelé multiple de prix ou multiple de bénéfices.
Remarquerez queLe prix ne peut jamais être un nombre négatif. Soit c'est une valeur positive, soit zéro. Cela signifie que si un ratio P/E est négatif, c'est uniquement parce qu'une entreprise a un BPA négatif. En d'autres termes, des revenus négatifs.
On suppose qu'une entreprise ayant un ratio P/E inférieur à 10 est moins chère qu'une entreprise ayant un ratio P/E de 12. Cependant, vous n'obtenez aucune information sur la qualité des bénéfices de l'entreprise.Si l'entreprise qui se négocie à bas prix a une faible qualité de revenus, cela ne peut pas être un investissem*nt idéal.
Le ratio P/E moyen du marché se situe actuellement entre 20 et 25, doncun PE supérieur au-dessuscela pourrait être considéré comme mauvais, tandis qu'un ratio PE inférieur pourrait être considéré comme meilleur.
Par exemple, si le ratio P/E de l'entreprise est de 15, cela signifie qu'un investisseur est prêt à payer 15 Rs pour 1 Re des bénéfices actuels de l'entreprise. Un P/E élevé peut être considéré comme une surévaluation du titre, tandis qu'un P/E faible peut indiquer une sous-évaluation.
Généralement, une action avec un ratio PEG de1 ou moinsest considéré comme un investissem*nt sous-évalué car son prix est bas par rapport aux attentes de croissance.
Un ratio P/E élevé pour une entreprise à croissance rapide peut avoir beaucoup de sens, il est donc important de comprendre les perspectives de croissance avant de porter un jugement uniquement basé sur le ratio P/E.Un ratio PEG supérieur à 2 est généralement considéré comme coûteux, tandis qu'un ratio inférieur à 1 peut indiquer une bonne affaire.
Comment savoir si un ratio cours/bénéfice est bon ?
Pour vous donner une idée de ce qu'est la moyenne du marché, cependant, de nombreux investisseurs axés sur la valeur se réfèrent à 20 à 25 comme fourchette de ratio P/E moyen. Et encore, comme le golf,plus le ratio P / E d'une entreprise est bas, meilleur est l'investissem*nt que la métrique dit qu'il est.
Un faible ratio P/E peut être une bonne chose, car il s'agit généralement d'actions de valeur. Un faible ratio P/E est une indication d'une action sous-évaluée, car son cours de bourse est bas par rapport à sa valeur intrinsèque réelle.
Pour de nombreux investisseurs, le ratio cours/bénéfice est l'indicateur le plus indispensable pour tout achat d'actions.
Si une entreprise a un ratio D/E négatif, cela signifie qu'elle acapitaux propres négatifs. En d'autres termes, les passifs de l'entreprise dépassent ses actifs. Dans la plupart des cas, cela serait considéré comme un signe de risque élevé et une incitation à demander la protection contre la faillite.
Oui, les données de ratio peuvent avoir des valeurs négatives.
En raison de divers facteurs, le bénéfice par action d'une entreprise peut être négatif. Alors qu'un EPS négatif signifiel'entreprise perd de l'argent, cela ne signifie pas nécessairement que l'entreprise ne connaît pas de croissance. Pour se développer, les entreprises investissent dans des biens, des outils, des employés et de nombreuses autres nécessités pour gérer efficacement l'entreprise.
Pourquoi le ratio Amazon PE est-il si élevé ? Le ratio P/E d'Amazon est supérieur à celui de la plupart des entreprises du secteur de la vente au détail carles investisseurs sont optimistes quant à son potentiel de croissance future. Comme mentionné, un multiple de prix élevé peut indiquer que le marché s'attend à une croissance plus élevée d'une entreprise.
Ratio P/E à juin 2023 (TTM) :-24.0
Selon les derniers rapports financiers et le cours de l'action de Berkshire Hathaway, le ratio cours/bénéfice (TTM) actuel de la société est de -23,9685. Fin 2021, la société avait un ratio P/E de 7,57.
À ce jour (2023-06-07), le cours de l'action Apple est de 179,84 $. Le bénéfice par action d'Apple (dilué) pour les douze derniers mois (TTM) terminés en mars 2023 était de 5,89 $. Par conséquent, le ratio PE d'Apple pour aujourd'hui est30.53.
Les investisseurs et les analystes considèrent les actions qui ont un ratio P/E de50 ou plusêtre une action surévaluée, en particulier par rapport à une action dont le ratio est égal ou inférieur à 10. Car elle permet aux investisseurs de déterminer que le cours de ses actions est considérablement plus élevé que ce qu'une entreprise peut se permettre de verser sous forme de dividendes.
Quelle est la meilleure façon de savoir si une action est surévaluée ?
Rapport prix-livre (P/B)
Pour le calculer, divisez le prix du marché par action par la valeur comptable par action. Une action peut être surévaluéesi le rapport P/B est supérieur à 1.
De manière générale, les ratios P/Een dessous de 15sont considérés comme faibles et les ratios supérieurs à 50 sont considérés comme élevés.
En conclusion, les actions Tesla ont des valorisations élevées basées sur des mesures telles que le ratio P/E et le prix/ventes. Cela résulte principalement de saForte croissancepar rapport aux constructeurs automobiles traditionnels comme GM et F.
Le ratio P/E du S&P 500 est à un niveau actuel de22.23, en hausse par rapport à 19,17 au dernier trimestre et en baisse par rapport à 24,09 il y a un an.
En général,si le P/E actuel de la société se situe dans la partie inférieure de sa fourchette de P/E historique ou en dessous du P/E moyen d'entreprises similaires, cela peut être un signe que l'action est sous-évaluée—indépendamment des performances commerciales récentes.
En général,les actions sous-évaluées sont préférées aux actions surévaluées, car les investisseurs achètent bas et revendent haut. Si l'entreprise fonctionne bien, elle peut donner des rendements prometteurs. L'achat d'une action surévaluée n'a pas cet avantage, car le prix revient à sa valeur intrinsèque, qui est plus faible.
La mesure des ventes par action est calculée en divisant les ventes d'une entreprise sur 12 mois par le nombre d'actions en circulation.Un ratio P/S faible par rapport à ses pairs pourrait suggérer une certaine sous-évaluation. Un ratio P/S élevé suggérerait une surévaluation.
Façons de savoir si une action est sous-évaluée
Le ratio cours/bénéfice d'une entreprise est le cours de son action divisé par son bénéfice par action (EPS).Si une action a un faible ratio P/E par rapport à ses pairs ou à l'ensemble du marché, elle peut être sous-évaluée.
Le ratio P/E, ou ratio cours/bénéfices, est un moyen rapide de voir si une action est sous-évaluée ou surévaluée. Et donc, de manière générale, plus le ratio P / E est bas, mieux c'est pour l'entreprise et les investisseurs potentiels. La mesure est le cours de l'action d'une entreprise divisé par son bénéfice par action.
Un P/E de 30 estélevé par rapport aux normes boursières historiques. Ce type d'évaluation n'est généralement placé que sur les entreprises à la croissance la plus rapide par les investisseurs aux premiers stades de croissance de l'entreprise.
Que se passe-t-il lorsqu'une action devient négative ?
La valeur de l'action elle-même ne peut pas devenir négative. Il ne peut devenir nul quela société fait faillite. Le seul cas où vous pouvez voir un résultat négatif est si vous avez acheté l'action et que le prix a baissé.
En raison de divers facteurs, le bénéfice par action d'une entreprise peut être négatif.Bien qu'un BPA négatif signifie que l'entreprise perd de l'argent, cela ne signifie pas nécessairement que l'entreprise ne connaît pas de croissance. Pour se développer, les entreprises investissent dans des biens, des outils, des employés et de nombreuses autres nécessités pour gérer efficacement l'entreprise.
Le PE moyen de Nifty au cours des 20 dernières années était d'environ 20.* DoncPE inférieur à 20peut offrir de bonnes opportunités d'investissem*nt ; abaisser le PE en dessous de 20, plus attractif le potentiel d'investissem*nt.
Le ratio cours/bénéfices (ratio P/E) est un moyen rapide d'évaluer si une action est sous-évaluée ou surévaluée. Toutes choses égales par ailleurs, plus le ratio P/E est faible, meilleur est l'investissem*nt. Pour cette raison,un P/E inférieur à 20x est "bon" et tout ce qui est supérieur à 30x est "mauvais".
